股份行跟進(jìn)！11家銀行下調(diào)存款掛牌利率，理財(cái)經(jīng)理：實(shí)際執(zhí)行利率會(huì)上浮

繼6月8日國(guó)有六大行宣布下調(diào)存款利率后，6月12日，多家股份制銀行也紛紛下調(diào)了部分期限存款利率。

(資料圖)

截至記者發(fā)稿，12家全國(guó)性股份制銀行中，除興業(yè)銀行外的11家銀行均調(diào)整了存款掛牌利率。其中，定期存款二年期、三年期、五年期，普遍分別下滑10bp、15bp、15bp，下調(diào)后的定期存款利率普遍低于3%。

6月12日，興業(yè)銀行北京地區(qū)一支行客戶經(jīng)理也對(duì)《華夏時(shí)報(bào)》記者表示：“利率很快要調(diào)整，但目前還沒(méi)接到通知。”目前該行三年期定存利率為3.25%，五年期為3.3%。

11家股份制銀行下調(diào)存款利率

繼國(guó)有六大行后，全國(guó)性股份行緊隨其后官宣下調(diào)人民幣存款利率。

調(diào)整后，11家股份行活期利率普遍降至0.2%，兩年期定存掛牌利率降至2.05%-2.3%之間，三年期定存掛牌利率降至2.45%-2.8%之間，五年期定存掛牌利率降至2.5%-2.8%之間。

以招商銀行為例，調(diào)整后招商銀行各品種存款掛牌利率均與大行一致。

該行官網(wǎng)公告顯示，人民幣利率調(diào)整自2023年06月12日起執(zhí)行，人民幣活期存款利率從0.25%下調(diào)至0.2%；整存整取兩年期、三年期和五年期人民幣定期存款利率分別降至2.05%、2.45%和2.50%，此前分別為2.15%、2.60%和2.65%，分別下調(diào)10bp、15bp和15bp。

對(duì)此，多名銀行工作人員對(duì)《華夏時(shí)報(bào)》記者表示，實(shí)際執(zhí)行的存款利率會(huì)有所上浮。

“今天起基準(zhǔn)利率下調(diào)，但是實(shí)際執(zhí)行利率上浮后與之前相比變動(dòng)不大，三年期定存利率是2.9%。”6月12日，招商銀行北京地區(qū)一支行客戶經(jīng)理對(duì)本報(bào)記者介紹，“招行原本定存利率就不高，執(zhí)行利率短期內(nèi)應(yīng)該不會(huì)再調(diào)整。”

此外，《華夏時(shí)報(bào)》記者發(fā)現(xiàn)，在股份行中，渤海銀行銀行利率調(diào)整后，依然保持較高水平。該行一理財(cái)經(jīng)理告訴《華夏時(shí)報(bào)》記者：“到網(wǎng)點(diǎn)存款，三年、五年定期利率可以上浮到3.25%”

華創(chuàng)證券銀行團(tuán)隊(duì)在研報(bào)中指出，時(shí)隔不到1年存款利率再度下調(diào)，旨在降低銀行負(fù)債成本，穩(wěn)定銀行息差，且長(zhǎng)端存款利率下調(diào)幅度更多，旨在存款定期化背景下降低銀行長(zhǎng)端負(fù)債壓力。

同時(shí)，上述研報(bào)提到，往后看，在存款自律機(jī)制作用下，同時(shí)考慮4月MPA考核增加了對(duì)存款利率合意調(diào)整幅度的考核，預(yù)計(jì)后續(xù)中小銀行存款利率也會(huì)陸續(xù)跟隨國(guó)有大行進(jìn)行同步下調(diào)。假設(shè)全行業(yè)活期/兩年期/三年和五年期定期存款利率分別下調(diào)5bp/10bp/15bp，則預(yù)計(jì)能緩釋銀行負(fù)債成本2-3bp。

去年4月，存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制建立，自律機(jī)制成員銀行參考以10年期國(guó)債收益率為代表的債券市場(chǎng)利率和以1年期LPR為代表的貸款市場(chǎng)利率，合理調(diào)整存款利率水平。對(duì)于存款利率市場(chǎng)化調(diào)整及時(shí)高效的銀行，央行會(huì)給予適當(dāng)激勵(lì)。

此前就有業(yè)內(nèi)人士表示，根據(jù)存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制要求，利率自律機(jī)制每年會(huì)定期根據(jù)市場(chǎng)利率變化情況，對(duì)存款利率合意調(diào)整幅度做相應(yīng)測(cè)算，已經(jīng)成為執(zhí)行線性趨勢(shì)的常規(guī)操作。

中信證券首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家明明對(duì)《華夏時(shí)報(bào)》記者表示，調(diào)整存款利率也是為了減少存款定價(jià)的無(wú)序競(jìng)爭(zhēng)，減輕銀行負(fù)債成本，提升銀行經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)健性。

此外，明明認(rèn)為，在金融讓利實(shí)體、銀行凈息差承壓的背景下，存款利率下行是大勢(shì)所趨，預(yù)計(jì)后續(xù)存款定價(jià)自律管理將進(jìn)一步完善，存款利率仍有下調(diào)空間，但整體空間有限。

緩解銀行凈息差壓力

從去年上市銀行財(cái)報(bào)看出，受到息差持續(xù)收窄、非息收入增速快速回落的影響，去年上市銀行財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)略顯疲軟。

而今年上半年，銀行息差持續(xù)承壓，3月末銀行凈息差降至1.74%，再創(chuàng)有歷史記錄以來(lái)新低。

與之相應(yīng)的是銀行凈利潤(rùn)增速的放緩，今年一季度商業(yè)銀行凈利潤(rùn)同比僅增長(zhǎng)1.3%，增速同比下降6.1個(gè)百分點(diǎn)。而去年全年，商業(yè)銀行凈利潤(rùn)同比增速仍達(dá)5.3%。

中國(guó)建設(shè)銀行研究院副院長(zhǎng)宋效軍表示，銀行下調(diào)存款利率，可以降低銀行負(fù)債成本，以進(jìn)一步支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)。今年以來(lái)，銀行貸款利率普遍下降，住房貸款利率已跌破4%，而部分央企貸款利率接近2%，銀行凈息差承壓，迫使銀行下調(diào)存款利率。

目前而言，“下調(diào)存款利率、壓降負(fù)債成本”成為緩解息差壓力，穩(wěn)定收益的重要措施。

招商證券銀行業(yè)首席分析師廖志明認(rèn)為，2023年經(jīng)濟(jì)有所復(fù)蘇，進(jìn)一步降低貸款利率的緊迫性不高，考慮到存量貸款重定價(jià)等影響，2023年銀行息差壓力增大，控制存款成本成為當(dāng)務(wù)之急。因此從長(zhǎng)期來(lái)看，銀行存款利率下調(diào)仍有空間。

目前，多位業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，未來(lái)不排除通過(guò)“MLF-LPR”調(diào)整機(jī)制來(lái)進(jìn)一步降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本。

明明在研報(bào)中指出，結(jié)合當(dāng)前經(jīng)濟(jì)情況，6月中期借貸便利（MLF）利率或?qū)⑾抡{(diào)5—10個(gè)基點(diǎn)，考慮到降低融資成本、刺激中長(zhǎng)期貸款增長(zhǎng)的目的，LPR非對(duì)稱下調(diào)的可能性更高，長(zhǎng)端報(bào)價(jià)下行空間更大。

光大證券首席金融業(yè)分析師王一峰也表示，存款“再降息”為L(zhǎng)PR報(bào)價(jià)下調(diào)提供緩沖墊，三季度不排除擇機(jī)啟動(dòng)MLF（中期借貸便利）降息。

王一峰提出：“開(kāi)年至今，自律機(jī)制引導(dǎo)商業(yè)銀行落地了一系列降低存款成本的政策，但由于存款定期化加劇，銀行體系凈息差壓力仍大，貸款報(bào)價(jià)機(jī)制不足以驅(qū)動(dòng)商業(yè)銀行單獨(dú)主動(dòng)下調(diào)LPR。若定期存款利率再度下調(diào)，則可能為L(zhǎng)PR報(bào)價(jià)下調(diào)打開(kāi)窗口。”

責(zé)任編輯：孟俊蓮 主編：張志偉

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